2020 год обернулся «идеальным штормом» для нефтяных котировок. Пандемия коронавируса привела к масштабному снижению спроса на черное золото, а выход России из сделки ОПЕК+ еще больше усугубил ситуацию на рынке. Какие прогнозы по нефти дают аналитики и как на этом может заработать частный трейдер — узнаете из этого обзора.
По какой цене торгуется нефть сегодня
Главные индикаторы нефтяных цен — фьючерсные контракты на сорта нефти Brent и WTI. Они торгуются по всему миру, в том числе на Московской бирже.
Для России цена нефти марки Brent наиболее актуальна, так как к ней привязана стоимость российской Urals, которая продается с небольшим дисконтом. WTI стоит на несколько долларов дешевле, но в целом движется в том же ценовом коридоре, что и остальные сорта. Далее в статье речь пойдет о стоимости фьючерсов Brent.
В начале 2020 года цена нефти брент переживала относительно спокойную фазу. Состояние экономик США, Китая и других крупных импортеров не вызывало опасений, так что фьючерсы торговались в районе $65 за баррель. Крупные инвесткомпании и банки, такие как Bank of America, JP Morgan и Deutsche Bank, прогнозировали среднегодовую цену на нефть выше $60 за баррель.
Дневной график нефти марки Brent 2020.
Первые коррективы в эту спокойную картину внесла вспышка коронавируса SARS-CoV-2 в Китае. Аналитики сначала робко, а затем все более отчетливо стали говорить о том, что эпидемия серьезно ударит по мировой экономике. В результате цены на нефть довольно быстро упали ниже $60 за баррель, а уже к концу февраля пробили отметку в $50.
Выход России из сделки ОПЕК+ лишь подлил масла в огонь: 9 марта биржи открылись с гэпом в $12. Падение стало самым крупным со времен войны в Персидском заливе 1991. Через несколько дней котировки пробили мощную поддержку на отметке $27 и открыли дорогу к уровням 2003 года.
К 25 марта цены стабилизировались в сходящемся треугольнике, расположенном между $25,5 и $30,5.
Узнать цену на нефть сегодня можно на сайте брокера АМаркетс в блоке «Котировки».
График Brent в марте 2020, таймфрейм 1H.
Почему цена на нефть упала в 2020 году
Снижению цен на нефть способствовали сразу несколько причин
- Пандемия коронавируса и связанные с ней карантинные меры.
- Выход России из сделки ОПЕК+ по ограничению объемов добычи.
- Ожидание мировой экономической рецессии в 2020 году.
Падение котировок стало особенно драматичным из-за того, что негативные события совпали в одной точке. Плавное падение цен на нефть из-за пандемии сменилось резким обвалом после выхода России из соглашения ОПЕК+, а негативный прогноз по мировой экономике окончательно похоронил надежду на быстрое восстановление.
Как коронавирус влияет на стоимость нефти
Всего за три первых месяца 2020 года китайский коронавирус SARS-CoV-2 распространился по всей планете. Чтобы не допустить лавинообразного роста смертности, власти большинства стран пошли на беспрецедентные карантинные меры. Многие предприятия прекратили работу на время пандемии, а граждане оказались запертыми в своих домах и квартирах.
Карантин больно ударил по спросу на черное золото. По оценкам крупнейшего независимого нефтетрейдера Vitol Group, потребление нефти в мире сократилось на 20% — со 100 до 80 баррелей в день. Спрос на бензин в ЕС упал вдвое, в США снижение составило 35%. Из-за отмены международных авиарейсов потребление авиационного керосина обвалилось на 60%.
Динамика распространения коронавируса показывает, что пандемия далека от завершения. Как подсказывает опыт Китая, карантин удается снять только через 2 – 3 месяца после его начала. В США и Европе эпидемия началась значительно позже, так что карантин может продлиться вплоть до июня. Все это время цены на нефть Brent будут находиться под постоянным давлением.
Динамика выздоровлений и смертей от коронавируса по данным РБК.
Выход из сделки ОПЕК+ ведет к избытку нефти на рынки
6 марта Россия вышла из сделки ОПЕК+, которая действовала с 2016 года. Договоренность подразумевала ограничение объемов добычи нефти со стороны членов ОПЕК и других стран, не входящих в этот картель. С 1 апреля 2020 года Россия больше не будет выполнять это решение.
В ответ Саудовская Аравия пообещала увеличить темпы добычи нефти. Компания Saudi Aramco заявила, что уже в апреле готова нарастить поставки с 9,7 млн барр./сутки до 12,3 млн барр./сутки. Панические настроения усилились после публикации Bloomberg о том, что саудиты готовы продавать больше нефти в Европу по цене $25 за баррель.
Биржи восприняли эти новости ценовым шоком. 9 марта мировые площадки открылись падением котировок на 26%. 18 марта был пробит важный уровень поддержки на отметке $27, после чего цена достигла минимума c 2003 года.
Ценовой минимум 2020 года на графике нефти Brent.
Реакция на решение российских властей оказалась неоднозначной. Вице-президент «Лукойла» Леонид Федун назвал обвал котировок «катастрофическим» и заявил, что без отказа от сделки ОПЕК+ цена на нефть удержалась бы в районе $50. В своем интервью РБК он уточнил, что «Лукойл» не принимал участия в переговорах, а решение было пролоббировано «отдельными государственными компаниями».
Впрочем, эту точку зрения разделяют далеко не все. Экономист и профессор Чикагского университета Константин Сонин заявил, что в долгосрочной перспективе Россия приняла верное решение.
Прогноз цены на нефть в 2020 году
Согласно оценкам крупных инвестиционных компаний, в 2020 году цены на нефть уже не вернутся к январским отметкам. При этом аналитики расходятся в том, насколько драматичным будет падение.
А именно
- Goldman Sachs: цены опустятся до $20 во II квартале, вернутся на $30 в III квартале и вырастут до $40 к концу года.
- Citigroup: уровень в $20 может быть пробит уже в апреле. Базовый прогноз на II квартал — $17. Негативный сценарий — $5 за баррель.
- Barclays: средняя цена нефти Brent по итогам года составит $31.
- Deutsche Bank: $25 за баррель до конца III квартала, к концу года.
- Reuters: средняя оценка опрошенных аналитиков — $34,8 во II квартале и плавный рост до $44 к концу года.
Аналитики Goldman Sachs считают пандемию коронавируса главным фактором, который будет определять нефтяные котировки в 2020 году. По их словам, любая новая договоренность о сокращении добычи окажется «запоздалой и недостаточной». Только в апреле избыток предложения приведет к тому, что каждые сутки в хранилища будут отправляться 20 миллионов баррелей нефти.
С этой оценкой согласны и представители Deutsche Bank.
Как заработать на нефти
Заработать на росте или падении нефти может практически каждый. Для этого есть несколько способов
- Купить или продать фьючерс на Московской бирже. Способ довольно сложный: придется найти брокера, приехать в офис и подписать бумаги, разобраться с профессиональным торговым терминалом. К фьючерсной торговле прибегают только инстуциональные игроки или опытные частные трейдеры.
- Купить или продать CFD на Brent у форекс брокера. Более простой способ, когда клиент работает с производным инструментом (CFD), цена которого следует за биржевой стоимостью нефти в долларах США.
- Торговать рублем в паре USDRUB на Forex. Способ довольно рискованный: во многих ситуациях рубль ходит за нефтью, но на короткой дистанции это происходит далеко не всегда.
Торговля CFD на нефть — самый простой способ купить нефть или продать ее в шорт, то есть заработать на падении. Для этого не нужно проходить сложную процедуру регистрации и оформления бумаг: достаточно зарегистрироваться у Forex-брокера, пополнить счет и начать торговлю. Для тренировки можно воспользоваться демо-счетом.
Брокер AMarkets предлагает торговлю CFD на сорта Brent и WTI. Покупать и продавать нефть можно с плечом 1:100, то есть на каждый доллар собственных средств клиент получит еще $100 от брокера. Ниже представлены торговые условия для CFD на Brent.
Торговые условия АMаркетс по CFD на нефть Brent.
Чтобы начать торговлю, зарегистрируйтесь на сайте АMаркетс. Для получения доступа к счету потребуется ввести E-mail и номер телефона.
Регистрация на сайте AMarkets.
Пополнить счет можно картой, банковским переводом и множеством других способов, включая Яндекс.Деньги, QIWI и WebMoney. В списке на ввод есть даже Bitcoin. После пополнения счета можно переходить к торговле.
Чтобы заключить сделку, откроем терминал, выбранный при создании счета. В этом примере мы рассмотрим MetaTrader 5, но в случае с MetaTrader 4 отличия будут минимальны. В окне терминала отображается график онлайн в реальном времени, а в левом столбце перечислены торговые инструменты.
Обратимся к строке поиска и найдем контракт на нефть Brent.
Нефть Brent в терминале MetaTrader 5.
С помощью меню «Вставка» нанесем на график линии поддержки и сопротивления. При необходимости можно добавить индикаторы или нарисовать фигуры технического анализа.
Добавляем линии и индикаторы в MetaTrader 5.
В верхней части окна переключимся на часовой таймфрейм (H1). Как видно на графике, цена вошла в коридор между $28,5 и $30,3. Благоприятная ситуация, чтобы купить нефть у нижней границы диапазона и продать ее дороже.
Торговый коридор на часовом графике нефти.
Кликнем правой кнопкой мыши по графику, чтобы создать новый ордер на покупку.
Создание ордера в MT5.
Создадим отложенный ордер на покупку — Buy Limit. Цену открытия сделки установим на уровне поддержки в $28,6. Стоп-лосс для ограничения убытков целесообразно поставить по нижней границе предыдущей свечи — $28,33. Фиксировать прибыль по тейк-профиту безопаснее в середине канала: для примера установим уровень в $29,5.
Настройка параметров ордера в MT4.
Напомним, что стоимость пункта за 1 лот составляет $10. Таким образом, при успешном закрытии сделки по тейк-профиту прибыль составит $900. Убыток по стоп-лоссу ограничен $270.
Узнать больше о торговле CFD можно в обучающем разделе брокера АMаркетс.
Заключение: что будет с нефтью в 2020 году
К концу I квартала стало очевидно, что 2020 год станет тяжелейшим испытанием для мировой экономики. Карантин, введенный на время пандемии коронавируса, привел к снижению активности почти во всех сферах бизнеса, которые формируют спрос на нефть и нефтепродукты.
Согласно прогнозу МВФ, опубликованному в конце марта, 2020 год неизбежно пройдет под знаком рецессии. При этом быстрое восстановление может начаться уже в первые месяцы 2021 года.
Вероятно, эти события найдут отражение в нефтяных котировках. Эксперты сходятся в том, что серьезного роста цен можно ожидать лишь в IV квартале 2020 года, причем до этого стоимость контрактов может опуститься ниже $20. Впрочем, аналитики уверены, что столь глубокое падение не продлится больше 2 – 3 месяцев.
Главная рекомендация для трейдеров — не открывать долгосрочные позиции на покупку до тех пор, пока не будет ясных сигналов о силе быков. Новые соглашения об ограничении добычи могут внести коррективы в общую картину, но даже в этом случае негативная динамика цен на нефть сохранится. Общее настроение рынка остается медвежьим и подталкивает к поиску вариантов для открытия коротких позиций.